因存在多項違規(guī)問題，浙商證券（601878）子公司被暫停私募資產管理產品備案6個月。12月7日晚間，浙商證券公告稱，子公司浙江浙商證券資產管理有限公司（簡稱“浙商資管”）及相關責任人員分別收到了中國證券監(jiān)督管理委員會浙江監(jiān)管局（簡稱“浙江證監(jiān)局”）出具的行政監(jiān)管措施事先告知書。

公告顯示，因估值技術不統(tǒng)一、產品估值不合理、投資交易管理缺失、投資者適當性制度不健全、合規(guī)人員配備不足等問題，浙商資管被責令改正、暫停私募資產管理產品備案6個月，相關責任人員也被采取認定為不適當人選2年的監(jiān)管措施。

值得注意的是，這是近期各地證監(jiān)局密集發(fā)布的私募資管違規(guī)罰單中最重的一單。

而在股價表現(xiàn)上，浙商證券12月8日低開低走，和整體走強的券商板塊形成鮮明對比，最終該股股價收報12.33元，跌4.57%。

公告顯示，經查，浙商資管存在以下五項問題：

一是對具有相同特征的同一投資品種采用的估值技術不一致。

二是對產品持有的違約資產估值不合理，也未按規(guī)定向投資者披露相關信息，且其中部分集合產品持續(xù)開放申購、贖回。

三是投資交易管理存在缺失。交易員及投資經理在交易時間通過個人手機接聽電話，權益交易室攝像監(jiān)控未覆蓋全面。個別權益交易員在公共辦公區(qū)域進行股票交易、擁有查看固定收益交易執(zhí)行權限。

四是投資者適當性管理制度不健全。公司內部制度允許向風險識別能力和風險承受能力低于產品風險等級的投資者銷售私募資產管理計劃。

五是合規(guī)人員配備不足。未設置專職合規(guī)人員負責債券交易合規(guī)管理，未向異地債券交易部門派駐合規(guī)人員。

浙江證監(jiān)局作出三項監(jiān)管措施

根據(jù)《證券公司監(jiān)督管理條例》第七十條的規(guī)定，浙江證監(jiān)局擬對浙商資管作出三項監(jiān)管措施：

一是責令改正。浙商資管應當對資產管理業(yè)務進行全面深入整改，采取切實有效措施，建立健全和嚴格落實資產管理業(yè)務內控制度，并在2021年12月31日前完成整改，提交書面整改報告。

二是暫停浙商資管私募資產管理產品備案6個月（按規(guī)定為接續(xù)存量到期產品持有的未到期資產而新設產品除外，但不得新增投資；不限制資產支持專項計劃備案）。

三是責令處分有關人員。浙商資管應當在收到行政監(jiān)管措施決定書之日起10個工作日內，作出處分相關責任人員的決定，按照公司內部規(guī)定對上述人員進行處分與問責，并在作出決定之日起3個工作日內向浙江證監(jiān)局提交書面報告。

同時，上述被責令處分的責任人員收到浙江證監(jiān)局《責令處分事先告知書》。浙商資管相關責任人員收到《認定為不適當人選事先告知書》，擬對其采取認定為不適當人選2年的監(jiān)管措施。

浙商證券回應：所涉產品經浙商資管前期自查整改均已整改清理完畢

對此，浙商證券在公告中回應稱，上述事先告知書所涉產品為部分私募固收類資產管理產品，相關產品經浙商資管前期自查整改均已整改清理完畢。

浙商證券進一步表示，暫停私募資產管理產品備案事項對浙商證券合并收入和利潤的影響極小，不影響浙商證券正常經營活動，公司的經營情況正常。

“在證監(jiān)會檢查后，浙商資管已進行了全面合規(guī)自查，進一步強化了合規(guī)管理工作，全面提高了從業(yè)人員的合規(guī)意識，持續(xù)建立健全相關內控制度，截至目前，事先告知書所涉及合規(guī)事項均已整改完成。”浙商證券表示，后續(xù)浙商資管將繼續(xù)嚴格遵守監(jiān)管要求，以市場需求為核心，以投資者利益最大化為原則，做負責任的管理人，為投資者提供更好的投資回報。

浙商證券半年報顯示，截至6月30日，浙商資管總資產48.28億元，前六月實現(xiàn)營業(yè)收入1.97億元，其中凈利潤2035.41萬元。

另外截至6月30日，浙商資管存量資產管理規(guī)模為1306.03億元，與2020年同期基本持平；主動管理規(guī)模917.88億元，占總規(guī)模的70.28%，同比提升約13.09%；公募權益產品中超一半排名位列行業(yè)前35%。

11月以來8家券商私募資管業(yè)務收到罰單

其實，11月以來，證監(jiān)系統(tǒng)密集披露針對券商私募資管業(yè)務的罰單。除了浙商資管，中航證券也于12月1日被江西證監(jiān)局采取責令改正的監(jiān)管措施。

另據(jù)不完全統(tǒng)計，中金公司（601995）、華安證券（600909）、申萬宏源（000166）、長江證券（000783）、國元證券（000728）、招商證券（600999）均在11月因私募資管業(yè)務違規(guī)收到了相關警示函或責令改正。

從監(jiān)管披露的細節(jié)來看，券商資管業(yè)務存在一些共性的問題，如估值方法使用不當、合規(guī)風控存薄弱環(huán)節(jié)等。

11月5日，中金公司因存在使用成本法對私募資管計劃中部分資產進行估值、存在對具有相同特征的同一投資品種采用的估值技術不一致的情況，被北京證監(jiān)局采取責令改正的措施，并要求限期2個月進行整改。

11月11日，華安證券因私募資管業(yè)務問題被安徽證監(jiān)局要求責令改正。

11月24日，申萬宏源由于私募資產管理業(yè)務開展中不合規(guī)被上海證監(jiān)局出具警示函。

11月26日，證監(jiān)會網站集中公布了長江證券、國元證券和招商證券的資管業(yè)務罰單。三家機構均被指存在資產管理產品運作不規(guī)范、投資決策不審慎、投資對象盡職調查和風險評估不到位等問題，被監(jiān)管處以責令改正/警示函，并要求相關公司采取有效措施，完善內部管理和投資決策流程，提升合規(guī)管理有效性。

12月1日，中航證券同樣因在開展私募資管業(yè)務時存在公司資管產品違規(guī)參與結構化發(fā)債、債券投資交易管控不嚴、關聯(lián)交易管理流程不完整、人員執(zhí)業(yè)及離職注冊管理不到位等行為，收到江西證監(jiān)局的責令改正措施的決定。（記者：孫燕 來源：澎湃新聞）