各種App為何熱衷放貸？

　　金融變現(xiàn)熱潮下，甭管你是哪個領域的平臺，只有擁有一定量級的用戶，都誓要在這個領域分一杯羹，拼命向用戶呼喊：你沒錢，你得借錢，跟我借！

　　甚至有的企業(yè)為了搶灘金融業(yè)務，擺出了“你可以不借，但我不能沒有”的架勢。

　　架不住潮流的裹挾。周鴻祎曾信誓旦旦：“踏踏實實做好安全領域的產(chǎn)品，不打算涉足互聯(lián)網(wǎng)金融”，但他后來也推出了360金融。

　　但App熱衷放貸，對于消費者來說，或許是一份超額的體驗負擔。“什么App最后都要變成借貸軟件嗎？我就想簡簡單單的叫個外賣、打個車，別逼我辦信用卡，引誘我借錢。”

　　“當前我國消費結構正從生存型消費向教育、旅游等發(fā)展型和品質型消費過渡，消費金融市場巨大。因此，商業(yè)銀行、消費金融公司、各類互聯(lián)網(wǎng)公司高度重視消費金融，并加大投入發(fā)展。”招聯(lián)金融首席研究員董希淼向中新網(wǎng)記者解釋各類App沉迷消費信貸業(yè)務的原因。

　　奧緯咨詢數(shù)據(jù)顯示，中國消費信貸市場規(guī)模預計將從2019年的13萬億元增長至2025年的24萬億元，期間年均復合增長率為11.4%。聚焦到在線消費信貸市場規(guī)模上，2019年達到6萬億元，預計到2025年將大幅增長至19萬億元，年均復合增長率達到20.4%。

資料圖。中新社記者 侯宇 攝

　　而隨著移動互聯(lián)網(wǎng)創(chuàng)業(yè)浪潮接近尾聲，頭部App基本完成用戶積累，到了流量變現(xiàn)的階段。

　　“P2P網(wǎng)貸機構全部停業(yè)退出，也讓互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)看到了前者留下的市場空間。”有互聯(lián)網(wǎng)從業(yè)人士表示，手握龐大流量而不做互聯(lián)網(wǎng)金融，就如捧著“聚寶盆要飯”。畢竟互聯(lián)網(wǎng)企業(yè)前期市場推廣和用戶增量階段需要大量投入，甚至是賠本賺吆喝。

　　大眾熟知的互聯(lián)網(wǎng)頭部企業(yè)都曾經(jīng)歷過虧損。淘寶花了6年才迎來盈利，美團花了9年，京東則花了12年。滴滴創(chuàng)始人及董事長程維2018年還表示，“2012年成立以來從未盈利，6年累計虧損390億元。”

　　APP搶著放貸，警惕居民杠桿率上升風險

　　據(jù)董希淼介紹，部分大型互聯(lián)網(wǎng)平臺，借助支付渠道優(yōu)勢，基于小貸公司開展消費信貸業(yè)務，一方面以聯(lián)合貸款模式獲得客戶和資產(chǎn)，一方面以資產(chǎn)證券化(ABS)形式拆入外部資金，“小馬拉大車”，杠桿倍數(shù)急劇放大，業(yè)務合規(guī)性存疑，系統(tǒng)性風險集聚。

　　“要高度警惕居民杠桿率過快上升的透支效應和潛在風險。”央行發(fā)布的《2020年第四季度中國貨幣政策執(zhí)行報告》指出，2011年以來，我國居民部門杠桿率持續(xù)走高，2011年末至2020年上半年的上升幅度超過31個百分點，居民債務繼續(xù)擴張的空間已非常有限。

資料圖：中國人民銀行。中新社記者 張興龍 攝

　　央行報告還指出，在我國消費貸款快速擴張過程中，部分金融機構忽視了消費金融背后所蘊含的風險，客戶資質下沉明顯，多頭共債和過度授信問題突出。2020年以來，部分銀行信用卡、消費貸不良率已顯現(xiàn)上升苗頭。

　　“一些機構發(fā)放無指定用途的個人消費貸款，部分信貸資金未按指定用途使用，違規(guī)流入房地產(chǎn)市場以及股市、債市、金市等金融市場，對貸款用途和流向的監(jiān)控也成為‘老大難’問題。”董希淼說。

　　不過，網(wǎng)絡借貸的“緊箍咒”不斷收緊。2020年7月以來，數(shù)個互聯(lián)網(wǎng)貸款管理、網(wǎng)絡小額貸款業(yè)務管理相關法規(guī)或出臺，或已公開征求意見。行業(yè)也出現(xiàn)一些變化。如，“花唄”調整了年輕用戶額度，微粒貸也下調了消費信貸授信額度。

　　在董希淼看來，針對消費金融，采取一系列措施加強行為監(jiān)管，規(guī)范經(jīng)營秩序，有助于防控各類金融風險，保護消費者合法權益，亦有助于更好地推動其健康可持續(xù)發(fā)展。