4月8日,興業(yè)銀行資金營運(yùn)中心與星展銀行（中國）有限公司上海分行通過中國外匯交易中心自貿(mào)區(qū)交易系統(tǒng)達(dá)成首筆自貿(mào)區(qū)利率互換交易。這標(biāo)志著中國利率互換市場在自貿(mào)區(qū)成功破冰。

據(jù)了解，該筆交易發(fā)生在上海自由貿(mào)易區(qū)自由貿(mào)易賬戶（FT）體系內(nèi)，基于中國銀行間市場7天回購利率，以人民幣作為名義本金，美元作為結(jié)算貨幣。

人民幣利率互換交易是指交易雙方約定在未來的一定期限內(nèi)，根據(jù)約定的人民幣本金和利率計算利息并進(jìn)行利息交換的金融合約。美元作為結(jié)算貨幣的利率互換亦稱為NDIRS（Non-Deliverable Interest Swap），以往是專門為不能通過境內(nèi)金融市場的企業(yè)及金融機(jī)構(gòu)而設(shè)，為海外投資者提供了人民幣利率和中國貨幣政策的風(fēng)險對沖工具，同時也為投資者提供了一種投資產(chǎn)品。

業(yè)內(nèi)人士分析認(rèn)為，隨著中國匯率和利率市場化的基本完成，海外參與國內(nèi)金融市場的力度逐步加大，而自貿(mào)區(qū)作為鏈接境內(nèi)和境外投資者的橋梁，自貿(mào)區(qū)利率衍生品市場的破冰給海外投資者參與國內(nèi)市場提供了更豐富的產(chǎn)品和更直接的渠道，同時也使境內(nèi)機(jī)構(gòu)進(jìn)一步掌握人民幣利率市場的定價權(quán)。

在資金交易領(lǐng)域，興業(yè)銀行一直以市場嗅覺敏銳、業(yè)務(wù)創(chuàng)新先人一步而聞名，形成了領(lǐng)先的競爭優(yōu)勢和市場地位。作為興業(yè)銀行資金交易專業(yè)經(jīng)營機(jī)構(gòu)，興業(yè)銀行資金營運(yùn)中心是中國首家單獨(dú)持牌、獨(dú)立核算、自主經(jīng)營的商業(yè)銀行綜合性、專業(yè)化資金運(yùn)作機(jī)構(gòu)，目前已成為國內(nèi)固定收益市場、票據(jù)市場、貨幣市場、外匯市場、大宗商品市場等各類金融市場中最積極和活躍的機(jī)構(gòu)之一。

近年來，圍繞人民幣國際化、自貿(mào)區(qū)建設(shè)進(jìn)程，興業(yè)銀行充分發(fā)揮自身金融市場業(yè)務(wù)的先發(fā)優(yōu)勢，依托資金運(yùn)營中心，持續(xù)探索我國自貿(mào)區(qū)及跨境金融市場新藍(lán)海，積極投身上海國際金融中心建設(shè)。2015年6月，該行資金營運(yùn)中心接受并通過了中國人民銀行上海總部的分賬核算單元系統(tǒng)接入驗(yàn)收。自此，以FT賬戶為依托，興業(yè)銀行憑借自身豐富而成熟的境內(nèi)外金融市場業(yè)務(wù)經(jīng)驗(yàn)，開始正式逐步拓展FT項(xiàng)下的各類資金業(yè)務(wù)。

“此次NDIRS交易的達(dá)成，不僅豐富了本中心自貿(mào)區(qū)資金業(yè)務(wù)品種，為我行更好地拓展海外客戶提供了更大的平臺和機(jī)會，也為中國外匯交易中心在上海自貿(mào)區(qū)的金融衍生品創(chuàng)新落地創(chuàng)造了先例。”興業(yè)銀行資金運(yùn)營中心總經(jīng)理馬大軍表示。